วิเคราะห์แนวโน้มตลาด : บล.กรุงไทย เอ็กซ์สปริง BOE Meeting

ส่วนภาพระยะสั้นวานนี้ การเกิดรูปแบบกลับตัว Long Leg Doji จากแรงซื้อคืนหุ้นช่วงปลายตลาด (Reversal Pattern) ทำให้ดัชนีฯ พลิกกลับมาปิดใกล้ระดับสูงสุด จะส่งผลบวกต่อทิศทางตลาดหุ้นระยะสั้น แม้วานนี้จะทำสถิติต่ำสุดใหม่ปีนี้ (New Low) อีกครั้งที่ 1,286.13 จุด ก็ตาม เราแนะนำ Trading Buy แบบมีจุดขายตัดขาดทุนที่ระดับ 1,296 จุด เพื่อลุ้นการเกิดรีบาวนด์ทางเทคนิครอบใหม่ โดยมีเป้าหมายที่ 1,330/1,350 จุด

ประเด็น Event สำคัญ วันนี้

+TH: สภาฯ ประชุมสมัยวิสามัญเพื่อพิจารณาพ.ร.บ.งบประมาณปี 2025 วันที่ 19-21 มิ.ย. วงเงิน 3.75 ล้านล้านบาท เป็นวันที่ 2 จากกำหนดการ 3 วัน

Austrian World Summit: สุนทรพจน์ของประธานอียู Ursula von der Leyen และรมว.การคลัง ออสเตรีย

CH Loan Prime Rate 1Y/5Y คาด คงเดิม 3.45%/3.95% โดยหากมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ย จะเป็น Positive Sentiment ต่อตลาดหุ้นจีน

UK BOE Meeting คาดคงดอกเบี้ยนโยบายที่ระดับเดิม 5.25% และส่งสัญญาณปรับลดดอกเบี้ยนโยบายในการประชุมครั้งต่อไป

ตัวเลขเศรษฐกิจสำคัญ:

US Housing Starts เดือน พ.ค. คาด +2.2% MoM เป็น 1.38mn (Vs เดือน เม.ย. +5.7% เป็น 1.36mn) Builidng Permits เดือน พ.ค. คาด +2% MoM เป็น 1.45mn (Vs เดือน เม.ย. -3% MoM เป็น 1.44mn) Weekly Initial Jobless Claims คาด +235k (ลดลงเมื่อเทียบกับสัปดาห์ก่อนหน้า +242k) โดยหากมีสัญญาณชะลอตัว จะเป็นบวกต่อโอกาสที่เฟดปรับลดดอกเบี้ยมีความเป็นไปได้สูงขึ้น

EU Consumer Confidence เดือน มิ.ย. Consensus คาดดีขึ้นเล็กน้อยเป็น -13.5 (Vs เดือน พ.ค. -14.3) สะท้อนภาพรวมการบริโภคภาคเอกชนยังคงอยู่ในภาวะชะลอตัว ส่งผลต่อ ECB ยังคงมีโอกาสปรับลดดอกเบี้ยอีก 2 ครั้งในปีนี้ คาดเดือน ก.ย. และเดือน ธ.ค. ตามลำดับ

กลยุทธ์ลงทุน แนะนำ หุ้นที่มีประเด็นข่าวเชิงบวก ได้แก่ TU AAI GFPT

Strategic daily picks

TU   ปิด 15.30 บาท/แนวรับ 14.70 บาท แนวต้าน 15.90 บาท

TU ตั้งเป้าหมายปี 2024E คาดยอดขายโต 3-4% อัตรากำไรขั้นต้น 17-18% ด้านค่าใช้จ่ายดำเนินงาน/ยอดขายราว 11-12% ส่วนงบลงทุนคาด 4-4.5 พันล้านบาท โดย KTX คาดบริษัทมี EBITDA 13.5-15.9 พันล้านบาท ในปี 2024-26E และคาดอัตราปันผลตอบแทนน่าสนใจ 5.7-6.7% ต่อปี สำหรับผลการดำเนินงานปี 2024-26E ทั้งนี้ KTX ประเมินมูลค่าเหมาะสม 15.88 บาท

AAI   ปิด 5.85 บาท/แนวรับ 5.45 บาท แนวต้าน 6.40 บาท

แนวโน้มผลดำเนินงานปี 2024 จะเป็นไปตามแผน โดยเฉพาะเป้าหมายรายได้จากยอดขาย 6.5 พันล้านบาท เติบโต 17-18% จากปีก่อน เนื่องจากอุปสงค์ของลูกค้าเจ้าของแบรนด์ใหญ่กลุ่มอาหารสัตว์เลี้ยงในตลาดสำคัญที่เริ่มกลับมา รวมถึงลูกค้าใหม่ที่เพิ่มขึ้นจากตลาดยุโรป และสหรัฐฯ ทั้งนี้ Bloomberg Consensus ประมาณการกำไรสุทธิปี 2024 ที่ 760.67 ล้านบาท (+98.65% YoY) และมูลค่าเหมาะสม 7.10 บาท

GFPT     ปิด 12.20 บาท/แนวรับ 11.40 บาท แนวต้าน 12.80 บาท

GFPT ตั้งเป้ายอดขายปี 2024E เพิ่ม 3-5% คาดปริมาณส่งออก 3-3.2 หมื่นตัน (เพิ่ม 8-10%) GPM 11.5-12.5% คาดส่วนแบ่งกำไรจากบริษัทร่วม Mckey และ GFN เพิ่ม/ทรงตัว YoY ทั้งนี้ KTX คาดปี 2024E ยอดขายเพิ่ม 3.6% เป็น 19.7 พันล้านบาท ด้วยสมมติฐานปริมาณส่งออกเพิ่ม 5% เป็น 3.0 หมื่นตัน ทั้งนี้ Bloomberg Consensus ประเมินมูลค่าเหมาะสม 14.87 บาท

คำแถลงปฏิเสธความรับผิดชอบ: ลิขสิทธิ์ของบทความนี้เป็นของผู้เขียนต้นฉบับ การเผยแพร่ซ้ำบทความนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อเผยแพร่ข้อมูลเท่านั้นและไม่ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุน หากมีการละเมิดกรุณาติดต่อเราทันที เราจะทำการแก้ไขหรือลบตามความเหมาะสม ขอบคุณ